La microfinance SMICO a accéléré sa diversification dans l’assurance, dans un contexte marqué à la fois par la dégradation sécuritaire dans l’est de la République démocratique du Congo (RDC) et par la fermeture prolongée des activités bancaires dans plusieurs zones occupées par les rebelles de l’AFC/M23. Après avoir officialisé, en juillet 2025, le lancement de ses activités de bancassurance, l’institution a procédé, en mars 2026, au déploiement commercial des assurances automobile (SMICO Auto), voyage (SMICO Safari), ainsi que des couvertures multirisques professionnelles, incluant l’incendie, et de l’assurance santé, en complément des assurances décès déjà proposées.
« Plus qu’un simple lancement de produits, il s’agit d’un véritable repositionnement dans l’écosystème financier congolais », avoue la microfinance. Et de justifier : « Dans un contexte où les risques liés aux activités économiques et aux déplacements sont de plus en plus présents, proposer des solutions d’assurance devient non seulement pertinent, mais indispensable. »
Ce virage intervient alors que les performances financières de SMICO se sont nettement dégradées sur fond de conflit à l’est. À fin juin 2025, l’institution a affiché une perte de 1,29 milliard CDF. Dans le même temps, son produit net financier a reculé à 12,47 milliards CDF, soit une baisse de 57 %, tandis que son portefeuille à risque à 30 jours a grimpé à 13,65 %. Il faut dire que deux importantes agences de SMICO sont fermées depuis la prise de Goma et de Bukavu par les rebelles de l’AFC/M23, tandis que celle d’Uvira ne fonctionne partiellement. Cette contraction s’inscrit aussi dans un environnement où la BCC a maintenu la fermeture des banques et le blocage des transferts de francs congolais vers les zones occupées, perturbant fortement l’accès aux liquidités et les services financiers dans l’est.
Dans ce contexte, SMICO cherche à élargir ses relais de croissance au-delà du crédit. L’institution avait déjà officialisé, en juillet 2025, le lancement de ses activités de bancassurance en partenariat avec Rawsur Assurance, avec l’approbation de la Banque centrale du Congo (BCC) et de l’Autorité de régulation et de contrôle des assurances (ARCA). Dans ce communiqué, la microfinance annonçait déjà la commercialisation de produits couvrant notamment l’assurance vie, l’automobile, l’incendie habitation et le voyage. Aujourd’hui, SMICO entend intégrer plus largement la gestion des risques à son accompagnement financier, avec des offres destinées à protéger les activités économiques, les déplacements et les investissements de sa clientèle.
De plus en plus attiré par la bancassurance
La bancassurance n’est toutefois pas une nouveauté pour SMICO. Dès 2021, l’institution avait conclu avec Rawsur Life un partenariat autour de deux produits d’assurance-vie, Protection Crédit et Kimia Famille et Individuelle, destinés notamment à couvrir les risques de décès ou d’invalidité des emprunteurs. À l’époque, SMICO expliquait vouloir limiter les défauts de remboursement liés à ces sinistres, tout en offrant une protection minimale aux familles concernées.
Parallèlement, SMICO adapte aussi son maillage territorial. Elle a élargi son réseau d’agents au Nord-Kivu vers les villes de Beni et Butembo, où plusieurs institutions publiques ont été relocalisées après la prise de Goma. Cette stratégie vise à maintenir la proximité avec sa clientèle en suivant le déplacement des centres d’activité économique.
SMICO n’est pas la seule institution financière à s’intéresser à l’assurance. Le groupe Rawji, auquel appartiennent Rawbank et Rawsur, illustre déjà cette complémentarité croissante entre banque et assurance. De son côté, Equity Group, présent en RDC via Equity BCDC, a affiché son intérêt pour le marché congolais de l’assurance, jugé parmi les plus porteurs d’Afrique subsaharienne.
Selon l’ARCA, le marché congolais de l’assurance est passé de 66,75 millions de dollars en 2018 à 352,15 millions de dollars en 2024, soit une progression de 428 % depuis l’ouverture du secteur à la concurrence. Le régulateur vise désormais un marché dépassant le milliard de dollars à moyen terme. Dans ce contexte, la bancassurance apparaît de plus en plus comme un levier de diversification pour les institutions financières, mais aussi comme un outil de gestion des risques dans un environnement économique et sécuritaire devenu beaucoup plus incertain.
Timothée Manoke
Lire aussi :
Conflit à l’est de la RDC : SMICO et FINCA basculent dans le rouge
